Hva er kvantitativ handel?
Kvantitativ handel er en dataprogramvarebasert handelsstrategi som bruker matematiske modeller og beregninger for å vurdere mønstre og trender i aksjers bevegelse og oppførsel med sikte på å velge undervurderte aksjer til rett tid og foreta en lønnsom handelsutførelse. Det er vanligvis basert på innspill som pris og volum som de handles på. Aksjer har ofte ikke et fast mønster og har sykliske mønstre der kvantitative handelsteknikker hjelper til å tjene penger på disse trendene.
Hovedmålet bak dette er å plukke aksjer som er underpriset og å finne eiendeler som er priset over deres faktiske verdi. Det eliminerer menneskelig inngripen fra beslutningsprosesser. Årsaken til å være en dataprogramsbasert modell kan hente en trend der et menneskesinn kan savne.
Kvantitative handelsstrategier er i moderne tid, også brukt av detaljistinvestorer.
Forklaring
De kvantitative handelsmodellene har pris og volum som kjerneinngang for matematisk modellbygging.
Disse handelsmetodene har algoritmiske og komplekse statistiske modeller. De er raske og kortsiktige handelsmål. Den kvantitative handelsmannen er bedre kjent med numeriske verktøy som glidende gjennomsnitt er et av de statistiske verktøyene. Handlerne utnytter teknologi, matematiske og statistiske modeller for å lage skarpe handelsstrategier. Kvantitative handelsmenn tar en handelsstrategi og bygger en matematisk modell basert på historiske data.
Modellen blir deretter testet og evaluert. Hvis modellen gir resultater, brukes modellen til realkapital og markedshandel. Driften av disse modellene er analog med klimaprognoser, der sannsynlighetsteknikker brukes basert på historiske data for å forutsi været. Den samme metoden brukes av handelsmenn til å markedsføre data for å ta investeringsbeslutninger.
Eksempler på kvantitativ handel
La oss si at Bob driver et XYZ-fond. Han bruker et algoritmisk system for å velge og plukke aksjer.
- Systemet skanner mer enn 50 variabler i fem kategorier som momentum, verdi, inntjening og volum for å velge og velge aksjer.
- Systemet setter en verdi på hver variabel, og Bob velger de som har høyest rangering.
Komponenter av kvantitativ handel
Den består stort sett av fire hovedkomponenter.
# 1 - Strategiidentifikasjon
Det starter med å finne en strategi, utnytte en markedsmulighet og begrense handelsfrekvensen. Enhver kvantitativ handelsplan starter med en omfattende periode med forskning. Prosessen inkluderer å utforme en strategi, vurdere om strategien passer med gjeldende sett med strategier, og samle inn data som er nødvendige for å teste strategien og prøve å oppgradere strategien for å få større avkastning og redusere risikoen.
En detaljinvestor må bestemme kapitalkravet og hvordan transaksjonskostnadene vil påvirke beslutningene hans. Ulike offentlige fora gir lønnsomme handelsstrategier. Det er forskjellige kilder der handelsresultater, inkludert transaksjonskostnader, er tilgjengelige. Kvantitative oppskrivinger diskuterer ulike handelsstrategier i dybden. Fagblader avslører strategier utarbeidet av fondshus.
# 2 - Strategi backtesting
Backtesting tar sikte på å bevise at teknikken som brukes er lønnsom når den brukes på historisk og utenfor data fra eksempler. Det gir bevis for hvordan strategien vil fungere i det faktiske markedet. Backtesting er ikke avgjørende bevis på hvor vellykket strategien vil være. Det er gjenstand for mange skjevheter som kan fjernes så langt som mulig. Andre faktorer for backtesting ved backtesting inkluderer tilgjengeligheten av historiske poster, involverte transaksjonskostnader og avgjørelse av en passende backtesting-metode. Når strategien er bestemt, er det nødvendig å samle historiske poster for å utføre testing. Det er mange datakilder for det samme. Kostnadene varierer avhengig av kvaliteten på dataene.
# 3 - Utførelsessystemer
Et utførelsessystem er en måte et sett med handler generert av handelsstrategien utføres på. Handelsutførelsen kan være semi-manuell eller automatisert. Det største problemet ved utforming av et utførelsessystem er grensesnittet med megling og minimering av transaksjonskostnader. Den ideelle veien vil være å automatisere utførelsesmekanismen for en handel. Det lar deg fokusere på forskning og kjøre strategier med høyere frekvens.
# 4 - Risikostyring
Den siste saken i kvantitativ handel er risikostyring. Det inkluderer forstyrrelser som teknologirisiko, meglerrisiko som er meglerens konkurs. Kort sagt inkluderer den alt mulig som kan hindre handel.
Hvordan bli en kvantitativ handelsmann?
En potensiell Quant Trader må ha de riktige ferdighetene og verktøyene før de går inn i kvantitativ handel. En sterk bakgrunn innen økonomi, matematikk og dataprogrammering er noen av forutsetningene for at en aspirant skal være en kvantitativ handelsmann.
Fordeler
- Målet med handel er å beregne sannsynligheten for en lønnsom handel.
- Det muliggjør effektiv overvåking, analyse og avgjørelse av handel på et gitt sett med aksjer.
- Kvantitative handelsmetoder forbedrer effektive handelsbeslutninger gjennom bruk av datalgoritmer for å analysere og ta lønnsomme handelsbeslutninger.
- Det lukker ut følelsene av frykt og grådighet og fremmer rasjonelle beslutninger, og ikke overlater ting å overbevise eller tilfeldigheter.
Ulemper
- Finansmarkedene er ustabile, og krever at de algoritmiske modellene utvikler seg konsekvent.
- De fleste kvantitative modeller er bare lønnsomme for en bestemt markedstype eller tilstand som modellen ble laget for. De må utvikles etter hvert som markedsforholdene utvikler seg over tid.
Konklusjon
Kvantitativ handel har teknologi som hjørnestein. Det muliggjør en raskere og lønnsom handelsutførelse. Men å følge kvantitative modeller blindt kan være dumdristig.
