Hva er aksjebasert kompensasjon?
Aksjebasert kompensasjon, også kalt aksjebasert kompensasjon, refererer til fordelene som selskapet gir sine ansatte ved å gi dem eierandelsrettighetene i selskapet med motivet for å tilpasse interessene til ledelsen, aksjonærene og de ansatte i selskap.
Aksjebasert kompensasjon er en måte selskaper bruker for å belønne sine ansatte. Det er også populært kjent som aksjeopsjoner eller ansatteopsjoner (ESOP). Aksjealternativer gis til de ansatte for å beholde dem eller tiltrekke dem og for å få dem til å oppføre seg på visse måter slik at deres interesser er i tråd med alle aksjonærene i selskapet.
Ovennevnte diagram sammenligner aksjebasert kompensasjon som en prosentandel av totalt kapital i tre selskaper - Facebook, Box Inc og Amazon. Box Inc har den høyeste aksjebaserte kompensasjonen i prosent av totalkapitalen på 15,88%. Amazon og Facebook har derimot dette forholdet på 4,95% og 3,57%.
Forklaring på lagerbasert kompensasjon
Aksjealternativer tillater selskapets ansatte å kjøpe et bestemt antall aksjer til en forhåndsbestemt pris. Aksjealternativer tildeles spesifikke ansatte. Aksjealternativer er forskjellige fra andre opsjoner som er tilgjengelige for investoren å kjøpe og selge på børsplattformer, forskjellen er at en aksjeopsjon ikke er tilgjengelig for investorer og ikke handles på børsplattformer. Som nevnt tidligere blir aksjeopsjoner gitt eller belønnet til spesifikke ansatte i selskapet. En av årsakene bak å gi ansatte en aksjeopsjon er å beholde dem eller tiltrekke dem og få dem til å oppføre seg på visse måter slik at deres interesser er i tråd med alle aksjonærene i selskapet.
Den ansatte i selskapet må vente i en bestemt periode før han / hun kan benytte seg av denne opsjonen for å kjøpe selskapets aksje til en forhåndsbestemt pris. Denne ventetiden kalles også opptjeningsperioden. Opptjeningsperioden motiverer også den ansatte til å bli hos selskapet til opptjeningsperioden er over.
Effekten av aksjebasert kompensasjon på resultatregnskapet
Aksjebasert kompensasjon påvirker resultatregnskapet på to måter.
# 1 - Redusert nettoinntekt
La oss ta en titt på Facebooks resultatregnskap. Her inkluderer kostnadene og utgiftene den aksjebaserte kompensasjonskostnaden. Denne utgiften reduserer nettoinntekten.
Vær også oppmerksom på at Facebook har gitt oppdelingen av aksjebasert kompensasjon inkludert i hver kostnad og utgiftspost. Totalt sett inkluderte Facebook i 2016 $ 2118 millioner aksjebasert kompensasjon.
kilde: Facebook 10K Filings
# 2 - Fortynnet resultat per aksje
Når vi beregner utvannet EPS, tar vi effekten av aksjeopsjonene som blir utøvd av opsjonsinnehaverne. Når aksjeopsjoner utøves, må selskapet utstede ytterligere aksjer for å kompensere de ansatte eller investorene som har utøvd dem. På grunn av dette øker det totale antallet utestående aksjer, noe som resulterer i lavere EPS.
Som vi ser nedenfra, øker Facebook-ansattes opsjoner det totale antallet utestående aksjer, og reduserer dermed resultat per aksje.
kilde: Facebook 10K Filings
Samlet sett har effekten av aksjeopsjoner på resultatregnskapet å øke utgiftene, redusere nettoinntektene og øke antallet utestående aksjer, som alle resulterer i en mindre EPS.
Lær beregningen av effekten av aksjeopsjoner på utvannet EPS fra denne detaljerte artikkelen - Treasury Stock Method
Effekt på balansen
Det er flere måter et selskap kan kompensere sine aksjeopsjonseiere. Her vil vi vurdere følgende to måter for forklaringsformål:
Først - Selskapet kan betale differansen mellom den forhåndsbestemte prisen og prisen på utøvelsesdagen.
For det andre - Selskapet har en opsjon på å utstede ytterligere aksjer i stedet for de utestående aksjeopsjonene for året.
Hvis selskapet går etter den andre opsjonen, vil selskapet øke sin innbetalte kapital i stedet for å utstede tilleggsaksjene.
Effekt på kontantstrømoppstillingen
Vurder igjen de to måtene å kompensere aksjeopsjonseierne som omtalt ovenfor. Hvis selskapet går etter det første alternativet (betaler differansen i kontanter), må det registrere en kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter i kontantstrømoppstillingen. Dermed vil kontantstrømmen fra finansieringsaktiviteter reduseres med samme beløp som kontanter på aktivasiden av balansen.
Hvis selskapet går for den andre opsjonen å utstede aksjer i stedet for å betale kontant, vil det ikke ha noen innvirkning på kontantstrømoppstillingen, da ingen kontantstrøm vil skje.
Aksjebasert kompensasjonsvideo
Relaterte artikler -
- Kontantstrøm fra driften
- Annet omfattende eksempel på inntekt
- Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
Konklusjon
Aksjebasert kompensasjon er en slags kompensasjon gitt av selskaper til sine ansatte i form av aksjeandeler. Denne typen kompensasjon blir ofte gitt av oppstartsbedrifter til å låse ledere i et minimum antall år. Ledere som får aksjebasert kompensasjon kan bare få utbytte av det hvis de betjener selskapet i den angitte perioden.
Den vanligste typen aksjebasert kompensasjon er ansatteopsjoner (ESOPS). Disse opsjonene kan ha skattemessige implikasjoner avhengig av om de er ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner eller insentivaksjoner. Bedriftene kan enten vise kostnadene knyttet til ESOPS i resultatregnskapet eller fotnotene.
Hvis kostnadsført og rapportert i resultatregnskapet, vil de ansattes utøvelse av ESOPS føre til en reduksjon i EPS. Og hvis selskapet betaler forskjellen mellom aksjekurs og utøvelseskurs, opsjonseierne, resulterer det i en reduksjon i eiernes egenkapital og kontanter på balansen og en reduksjon i kontanter fra finansieringsaktiviteter på kontantstrømoppstillingen. Og hvis selskapet kompenserer opsjonseierne totalt når det gjelder tilleggsaksjer, øker den innbetalte kapitalen på balansen, mens det ikke vil ha noen innvirkning på kontantstrømoppstillingen.
