Hva er en interkreditoravtale?
En interkreditoravtale er en avtale mellom vanlige långivere om vilkårene og fordelingen av sikkerheter i tilfelle låntakeren misligholder. En slik type avtale er ekstremt gunstig for underordnede långivere, ettersom den beskytter deres rettigheter.
Eksempel på interkreditoravtale
Selskapet XYZ planlegger å skaffe $ 100 millioner, banken har avtalt å betale $ 20 millioner, så $ 80 millioner må heves utenfra. To eksterne kreditorer har avtalt å betale henholdsvis $ 50 og $ 30 millioner. Nå hvis låntakeren misligholder, hvem vil da ha det første kravet på låntakerens eiendom og hvor mye som kan gjenvinnes for hver utlåner.
All denne forvirringen er sortert etter en avtale som er signert mellom de to långiverne. Avtalen heter Intercreditor Agreement. Dette vil hjelpe begge kreditorene med å distribuere sikkerheten fra låntakeren i tilfelle mislighold. Så avtalen hindrer långivere i å delta i uoppfordrede uenigheter om sikkerhetsdistribusjon.
Problemer med kredittavtale
- Det er vanskelig å sette en ordre om kravet på individuelle eiendeler i tilfelle mislighold. Så hvis eiendelene er begrenset til å dekke hele ansvaret, er det en vanskelig ting å avgjøre hvilken kreditor som blir plassert først i kravet.
- Eiendeler har forskjellige verdier og likviditet, så det er ikke lett å bestemme hvilken eiendel som skal brukes til å imøtekomme hvis behov. Avtalen er vanskelig å utarbeide, med tanke på alle spørsmålene.
Behov for interkreditoravtale
Denne avtalen brukes til å håndtere avvik og forvirring som kan oppstå i tilfelle mislighold av låntakeren. Hvis flere parter er involvert i å gi et lån til en låntaker, er sikkerheten utfordrende å fordele, ettersom eiendelene ikke har samme likviditet og verdi. Så det er viktig å utarbeide en avtale om riktig fordeling av eiendeler og rettigheter. Denne avtalen hjelper til med å håndtere riktig fordeling av sikkerhet i tilfelle mislighold. Det forhindrer unødvendig trakassering av sikkerhetsdistribusjon.
Interkreditoravtale vs. underordningsavtale
Interkreditoravtale er fordeling av sikkerhet når en låntaker misligholder i tilfelle långivere begge er overlegne. Når det gjelder etterstillingsavtalen, rangeres lånene i prioritetsrekkefølge. Det betyr at det gis rangering om hvilken gjeld som skal betales først sammenlignet med annen gjeld. Så denne rangeringen er klar i tvil i långivernes sinn da de vet hvem alle vil bli betalt i henhold til rangering.
fordeler
- Det hjelper til med å unngå forvirring etter mislighold av betaling fra låntaker, siden utbetalingen etter mislighold allerede er bestemt. Derfor hjelper det å utrydde forvirring og hjelper til med jevn kjøring av bosetningen.
- Juniorkreditor får tillit og godtar å gi lån til låntakere ettersom de er klar over at deres rettigheter ikke vil bli ignorert av overordnede långivere.
Ulemper
- Hvis juniorkreditor ikke klarer å utarbeide gunstige vilkår, vil de måtte overholde de ugunstige vilkårene gjennom hele avtalen.
- Ettersom overordnede långivere anses å være kraftigere sammenlignet med underordnede långivere, kan de kanskje bøye rettferdigheten mot seg selv i tilfelle tvist.
Konklusjon
Interkreditoravtale er ekstremt gunstig for underordnede långivere i tilfelle mislighold av låntakeren, ettersom vilkårene allerede er utarbeidet på forhånd, så det fjerner forvirringen som kan oppstå i tilfelle mislighold. En godt utarbeidet avtale vil hjelpe til med riktig distribusjon av sikkerhet. Det anbefales alltid å danne en inter-kreditoravtale.
